Что такое ставка рефинансирование и что это значит в России

Период действия

 

%

 

Нормативный документ

 

14 сентября 2012 г.

 

8,25

 

Указание Банка России от 13.09.2012 № 2873-У

 

26 декабря 2011 г. — 13 сентября 2012 г.

 

8,00

 

Указание Банка России от 23.12.2011 № 2758-У

 

3 мая 2011 г. — 25 декабря 2011 г.

 

8,25

 

Указание Банка России от 29.04.2011 № 2618-У

 

28 февраля 2011 г. — 2 мая 2011 г.

 

8,00

 

Указание Банка России от 25.02.2011 № 2583-У

 

01 июня 2010 г. — 27 февраля 2011 г.

 

7,75

 

Указание Банка России от 31.05.2010 № 2450-У

 

30 апреля 2010 г. — 31 мая 2010 г.

 

8

 

Указание Банка России от 29.04.2010 № 2439-У

 

29 марта 2010 г. — 29 апреля 2010 г.

 

8,25

 

Указание Банка России от 26.03.2010 № 2415-У

 

24 февраля 2010 г. – 28 марта 2010г.

 

8,5

 

Указание Банка России от 19.02.2010 № 2399-У

 

28 декабря 2009 г. – 23 февраля 2010 г.

 

8,75

 

Указание Банка России
от 25.12.2009 № 2369-У

 

25 ноября — 27 декабря 2009 г.

 

9,0

 

Указание Банка России от 24.11.2009 № 2336-У

 

30 октября 2009 г. — 24 ноября 2009 г.

 

9,5

 

Указание Банка России от 29.10.2009 № 2313-У

 

30 сентября 2009 г. –29 октября 2009 г.

 

10,0

 

Указание Банка России от 29.09.2009 № 2299-У

 

15 сентября 2009 г. –29 сентября 2009 г.

 

10,5

 

Указание Банка России от 14.09.2009 № 2287-У

 

10 августа 2009 г.– 14 сентября 2009
г.

 

10,75

 

Указание ЦБ РФ от 07.08.2009 № 2270-У

 

13 июля 2009 г. – 9 августа 2009 г.

 

11,0

 

Указание ЦБ РФ от 10.07.2009 № 2259-У

 

5 июня 2009 г. – 12 июля 2009 г.

 

11,5

 

Указание ЦБ РФ от 04.06.2009 № 2247-У

 

14 мая 2009 г. – 4 июня 2009 г.

 

12,0

 

Указание ЦБ РФ от 13.05.2009 № 2230-У

 

24 апреля 2009г — 13 мая 2009 г.

 

12,5

 

Указание ЦБ РФ от 23.04.2009 № 2222-У

 

1 декабря 2008 г. – 23 апреля 2009
г.

 

13,00

 

Указание ЦБ РФ от 28.11.2008 № 2135-У

 

12 ноября 2008 г. – 30 ноября 2008 г.

 

12,00

 

Указание ЦБ РФ от 11.11.2008 № 2123-У

 

14 июля 2008 г. — 11 ноября 2008 г

 

11,00

 

Указание ЦБ РФ от 11.07.2008 № 2037-У

 

10 июня 2008 г. – 13 июля 2008 г.

 

10,75

 

Указание ЦБ РФ от 09.06.2008 № 2022-У

 

29 апреля 2008г. – 9 июня 2008 г.

 

10,5

 

Указание ЦБ РФ от 28.04.2008 № 1997-У

 

04 февраля 2008 г. – 28 апреля 2008
г.

 

10,25

 

Указание ЦБ РФ от 01.02.2008 № 1975-У

 

19 июня 2007 г. – 3 февраля 2008 г.

 

10,0

 

Телеграмма ЦБ РФ от 18.06.2007 № 1839-У

 

29 января 2007 г. – 18 июня 2007 г.

 

10,5

 

Телеграмма ЦБ РФ от 26.01.2007 № 1788-У

 

23 октября 2006 г. – 22 января 2007 г.

 

11

 

Телеграмма ЦБ РФ от 20.10.2006 № 1734-У

 

26 июня 2006 г. – 22 октября 2006 г.

 

11,5

 

Телеграмма ЦБ РФ от 23.06.2006 № 1696-У

 

26 декабря 2005 г. – 25 июня 2006
г.

 

12

 

Телеграмма ЦБ РФ от 23.12.2005 № 1643-У

 

15 июня 2004 г. – 25 декабря 2005 г.

 

13

 

Телеграмма ЦБ РФ от 11.06.2004 № 1443-У

 

15 января 2004 г. – 14 июня 2004 г.

 

14

 

Телеграмма ЦБ РФ от 14.01.2004 № 1372-У

 

21 июня 2003 г. – 14 января 2004 г.

 

16

 

Телеграмма ЦБ РФ от 20.06.2003 № 1296-У

 

17 февраля 2003 г. – 20 июня 2003 г.

 

18

 

Телеграмма ЦБ РФ от 14.02.2003 № 1250-У

 

7 августа 2002 г. – 16 февраля 2003
г.

 

21

 

Телеграмма ЦБ РФ от 06.08.2002 № 1185-У

 

9 апреля 2002 г. – 6 августа 2002 г.

 

23

 

Телеграмма ЦБ РФ от 08.04.2002 № 1133-У

 

4 ноября 2000 г. – 8 апреля 2002 г.

 

25

 

Телеграмма ЦБ РФ от 03.11.2000 № 855-У

 

10 июля 2000 г. – 3 ноября 2000 г.

 

28

 

Телеграмма ЦБ РФ от 07.07.2000 № 818-У

 

21 марта 2000 г. – 9 июля 2000 г.

 

33

 

Телеграмма ЦБ РФ от 20.03.2000 № 757-У

 

7 марта 2000 г. – 20 марта 2000
г.

 

38

 

Телеграмма ЦБ РФ от 06.03.2000 № 753-У

 

24 января 2000 г. – 6 марта 2000 г.

 

45

 

Телеграмма ЦБ РФ от 21.01.2000 № 734-У

 

10 июня 1999 г. – 23 января 2000 г.

 

55

 

Телеграмма ЦБ РФ от 09.06.99 № 574-У

 

24 июля 1998 г. – 9 июня 1999 г.

 

60

 

Телеграмма ЦБ РФ от 24.07.98 № 298-У

 

29 июня 1998 г. – 23 июля 1998 г.

 

80

 

Телеграмма ЦБ РФ от 26.06.98 № 268-У

 

5 июня 1998 г. – 28 июня 1998 г.

 

60

 

Телеграмма ЦБ РФ от
04.06.98 № 252-У

 

27 мая 1998 г. – 4 июня 1998 г.

 

150

 

Телеграмма ЦБ РФ от 27.05.98 № 241-У

 

19 мая 1998 г. – 26 мая 1998 г.

 

50

 

Телеграмма ЦБ РФ от 18.05.98 № 234-У

 

16 марта 1998 г. – 18 мая 1998 г.

 

30

 

Телеграмма ЦБ РФ от 13.03.98 № 185-У

 

2 марта 1998 г. – 15 марта 1998 г.

 

36

 

Телеграмма ЦБ РФ от 27.02.98 № 181-У

 

17 февраля 1998 г. – 1 марта 1998 г.

 

39

 

Телеграмма ЦБ РФ от 16.02.98 № 170-У

 

2 февраля
1998 г. – 16 февраля 1998 г.

 

42

 

Телеграмма ЦБ РФ от 30.01.98 № 154-У

 

11 ноября 1997 г. – 1 февраля 1998 г.

 

28

 

Телеграмма ЦБ РФ от 10.11.97 № 13-У

 

6 октября 1997 г. – 10 ноября 1997 г.

 

21

 

Телеграмма ЦБ РФ от 01.10.97 № 83-97

 

16 июня 1997 г. – 5 октября 1997 г.

 

24

 

Телеграмма ЦБ РФ от 13.06.97 № 55-97

 

28 апреля 1997 г. – 15 июня 1997 г.

 

36

 

Телеграмма ЦБ РФ от 24.04.97 № 38-97

 

10 февраля 1997 г. – 27 апреля
1997 г.

 

42

 

Телеграмма ЦБ РФ от 07.02.97 № 9-97

 

2 декабря 1996 г. – 9 февраля 1997 г.

 

48

 

Телеграмма ЦБ РФ от 29.11.96 № 142-96

 

21 октября 1996 г. – 1 декабря 1996 г.

 

60

 

Телеграмма ЦБ РФ от 18.10.96 № 129-96

 

19 августа 1996 г. – 20 октября 1996 г.

 

80

 

Телеграмма ЦБ РФ от 16.08.96 № 109-96

 

24 июля 1996 г. – 18 августа 1996 г.

 

110

 

Телеграмма ЦБ РФ от 23.07.96 № 107-96

 

10 февраля 1996 г. – 23 июля 1996
г.

 

120

 

Телеграмма ЦБ РФ от 09.02.96 № 18-96

 

1 декабря 1995 г. – 9 февраля 1996 г.

 

160

 

Телеграмма ЦБ РФ от 29.11.95 № 131-95

 

24 октября 1995 г. – 30 ноября 1995 г.

 

170

 

Телеграмма ЦБ РФ от 23.10.95 № 111-95

 

19 июня 1995 г. – 23 октября 1995 г.

 

180

 

Телеграмма ЦБ РФ от 16.06.95 № 75-95

 

16 мая 1995 г. – 18 июня 1995 г.

 

195

 

Телеграмма ЦБ РФ от 15.05.95 № 64-95

 

6 января 1995 г. – 15 мая 1995
г.

 

200

 

Телеграмма ЦБ РФ от 05.01.95 № 3-95

 

17 ноября 1994 г. – 5 января 1995 г.

 

180

 

Телеграмма ЦБ РФ от 16.11.94 № 199-94

 

12 октября 1994 г. – 16 ноября 1994 г.

 

170

 

Телеграмма ЦБ РФ от 11.10.94 № 192-94

 

23 августа 1994 г. – 11 октября 1994 г.

 

130

 

Телеграмма ЦБ РФ от 22.08.94 № 165-94

 

1 августа 1994 г. – 22 августа 1994 г.

 

150

 

Телеграмма ЦБ РФ от 29.07.94 № 156-94

 

30 июня 1994 г. – 31 июля 1994
г.

 

155

 

Телеграмма ЦБ РФ от 29.06.94 № 144-94

 

22 июня 1994 г. – 29 июня 1994 г.

 

170

 

Телеграмма ЦБ РФ от 21.06.94 № 137-94

 

2 июня 1994 г. – 21 июня 1994 г.

 

185

 

Телеграмма ЦБ РФ от 01.06.94 № 128-94

 

17 мая 1994 г. – 1 июня 1994 г.

 

200

 

Телеграмма ЦБ РФ от 16.05.94 № 121-94

 

29 апреля 1994 г. – 16 мая 1994 г.

 

205

 

Телеграмма ЦБ РФ от 28.04.94 № 115-94

 

15 октября 1993 г. – 28 апреля 1994 г.

 

210

 

Телеграмма ЦБ
РФ от 14.10.93 № 213-93

 

23 сентября 1993 г. – 14 октября 1993 г.

 

180

 

Телеграмма ЦБ РФ от 22.09.93 № 200-93

 

15 июля 1993 г. – 22 сентября 1993 г.

 

170

 

Телеграмма ЦБ РФ от 14.07.93 № 123-93

 

29 июня 1993 г. – 14 июля 1993 г.

 

140

 

Телеграмма ЦБ РФ от 28.06.93 № 111-93

 

22 июня 1993 г. – 28 июня 1993 г.

 

120

 

Телеграмма ЦБ РФ от 21.06.93 № 106-93

 

2 июня 1993 г. – 21 июня 1993 г.

 

110

 

Телеграмма ЦБ РФ от 01.06.93 №
91-93

 

30 марта 1993 г. – 1 июня 1993 г.

 

100

 

Телеграмма ЦБ РФ от 29.03.93 № 52-93

 

23 мая 1992 г. – 29 марта 1993 г.

 

80

 

Телеграмма ЦБ РФ от 22.05.92 № 01-156

 

10 апреля 1992 г. – 22 мая 1992 г.

 

50

 

Телеграмма ЦБ РФ от 10.04.92 № 84-92

 

1 января 1992 г. – 9 апреля 1992 г.

 

20

 

Телеграмма ЦБ РФ от 29.12.91 № 216-91

finkontrol.com

Ставка рефинансирования ЦБ РФ — что это такое?

Знание экономических законов и влияния различных показателей на фактическую ситуацию в государстве нужно каждому сознательному гражданину. Ставка рефинансирования – определение, часто упоминаемое в новостях, экономических сводках, прогнозах о перспективах развития, однако ее динамика оказывает более непосредственное влияние на развитие рынка кредитования и всего банковского сектора в целом. Поэтому так важно разобраться, что значит ставка рефинансирования простыми словами.

Что означает «ставка рефинансирования»

Чтобы разобраться, что входит в понятие ставки рефинансирования, необходимо знать основы экономических взаимосвязей. Назначаемая ЦБ РФ ставка рефинансирования представляет собой параметр, по которому российские коммерческие финансовые структуры привлекают извне денежные займы. Средства выделяются Центральным банком в виде кредита под определенный процент, который и означает ставку рефинансирования.

Простая трактовка понятия

Фактически данный термин представляет собой установленный Центробанком процент для оформления денежных кредитов в адрес коммерческого банка. Именно ЦБ формирует ставку, исходя из экономических соображений и общей ситуации по стране. Любое изменение данного показателя означает изменение условий кредитования для российских банков, нуждающихся в финансировании извне. Более высокое значение влечет за собой автоматическое удорожание кредитов, выдаваемых российским гражданам различными финансовыми организациями, т. к. коммерческая структура, кредитуя население страны, должна не только вернуть одолженные в ЦБ средства, но и получить при этом доход.

Наглядно показать, что такое ставка рефинансирования ЦБ РФ и каково ее влияние на жизнь обычного заемщика, позволит следующий пример: если банк привлекает заемные денежные средства под 10% годовых, в дальнейшем эти деньги будут использованы для выдачи займов гражданам Федерации со ставкой около 18% годовых. Возврату ЦБ России, если определить это простыми словами, подлежит основная сумма долга плюс 10-процентная переплата за год, а остальные 8%, полученные за использование заемщиком кредита, остаются у банка в виде коммерческой прибыли.

Значение показателя в экономической жизни страны

Величина данного показателя является прямым отражением экономического положения в стране, включая инфляцию. При активном росте инфляции ставка рефинансирования будет увеличиваться, о чем ЦБ предварительно оповещает всех. Таким образом, если появляется информация о том, что параметр повышается, следует быть готовым к росту инфляции. Последствием роста ставки рефинансирования ЦБ РФ становится повышение переплаты по банковским кредитам, которые становятся менее выгодны населению. В результате падает спрос на кредитные предложения банков, падает спрос на услуги и товары в стране, инвестиции сокращаются, производственные объемы становятся низкими.

Целенаправленное уменьшение процента по рефинансированию свидетельствует о росте экономики, активном развитии бизнеса, более охотном вкладывании инвестиций в производство с дальнейшим увеличением показателей экономического развития.

Всем желающим иметь точное представление о происходящих в государстве экономических процессах, о перспективах на будущее важно знать и отслеживать динамику показателя по рефинансированию, особенно, если планируется привлечение заемных средств в банке на оптимальных условиях. Владение информацией о текущей ставке позволит отказаться от предложения, которое значительно выше установленного ЦБ показателя, избежать неоправданно дорогих кредитов от некоторых финансовых структур, ведь чрезмерный разрыв в установленном показателе и текущей ставке банковского предложения означает попытку банка нажиться на заемщике.

Сведения о ставке можно встретить в ежедневных новостях, специализированных финансовых сайтах, газетах, телевидении, интернет-пространстве.

Положение России по сравнению с другими странами

На основании сведений о ставке рефинансирования в других государствах можно судить о стабильности и перспективах развития России:

  1. Япония – 0,1%.
  2. Государства, входящие в Еврозону, и Соединенные Штаты Америки – 0,25%.
  3. Великобритания – 0,5%.
  4. Россия – 8,25%.

Значение процента рефинансирования в других странах аналогично – это стоимость привлечения денежной массы в адрес коммерческих банков, которая регулирует и обеспечивает ликвидность банковской системы в стране. Получение займов из центрального банка позволит контролировать ситуацию, исполняя функции кредитования обычных граждан и выполнения финансовых обязательств даже при отсутствии достаточных собственных ресурсов.

Ставка рефинансирования позволяет иметь представление о текущей стоимости денег, и о том, насколько доступны кредитные программы банков. Помимо размера ставки по кредитам, от уровня данного показателя также зависит процент по депозитным предложениям. Увеличение процента влечет рост инфляции и замедление темпов развития экономики. В ситуации, когда важно ускорить экономический рост, показатель устанавливают ниже предыдущего.

Сфера влияния ставки рефинансирования

Помимо определения банковского процента по кредитам и депозитам населения, от параметра зависят и многие другие процессы в государстве:

  1. Определение доходности по депозитам, при которой допускается освобождение от налогообложения.
  2. Расчет пени, штрафов при нарушении сроков уплаты налоговых обязательств.
  3. Регулирование отношений между кредитором и должником, когда величина процента за оказанную финансовую услугу изначально не была оговорена.
  4. Финансовые последствия для работодателя, задержавшего выплату заработка своим наемным сотрудникам.
  5. Определение размера различных выплат со стороны государства с целью поддержки малого бизнеса, предпринимателей и т. д.

Сложно переоценить влияние ставки рефинансирования на большинство значимых сфер в экономике, затрагивая вопросы налогообложения, кредитования, инвестирования, регулирования деятельности предприятий и предпринимателей. Если наблюдается динамика понижения рассматриваемого показателя, можно сделать вывод, зачем предпринимается данная мера, так как данный шаг говорит об усилиях государства по стимулированию развития экономики.

Если сравнивать положение РФ с другими экономически развитыми государствами, наблюдается сильное расхождение в значении показателя. Однако оценить действительное положение и динамику изменений за прошедший после ввода ставки рефинансирования с 1992 года период позволит изучение полной статистической информации. После ввода учетной ставки по ключевым кредитным ресурсам установленный показатель претерпел кардинальные изменения. В период с 1992-98 гг. показатель был приравнен к проценту по ломбардному займу с серьезными ежегодными колебаниями в размере 100-210 процентов. В последнее время наблюдается общая динамика постепенного снижения ставки, и на конец 2017 года ставка составила 8,25% годовых.

Знание ставки рефинансирования, что это такое простыми словами для обычных граждан и как параметр повлияет на экономическую ситуацию в самое ближайшее будущее, позволит принять верное решение, касающееся того, насколько оправданно на текущий момент оформление в банке займа. Тем, кто уже воспользовался кредитным предложением и намерен обратиться за перекредитованием, информация о размере данного параметра позволит определить лучший вариант рефинансирования имеющихся финансовых обязательств.

  1. Что такое рефинансирование кредита?

Помогла статья? Оцените её

kredit-blog.ru

Что такое ставка рефинансирования | Все о личных финансах

 

Ставка рефинансирования – второстепенный или справочный инструмент Центрального Банка России. Это по сути значение, с учетом которого ЦБ кредитует коммерческие банки, а они в свою очередь, выдают займы бизнесу и населению. Эта ставка-индикатор реальной стоимости денег для экономики страны. Кроме этого, учетная ставка, как дополнительный инструмент кредитно-денежной политики влияет и на прочие процессы в экономике страны.

Что такое ставка рефинансирования Центрального Банка России и ее функции

 

Простыми словами применение ставки рефинансирования можно описать следующим образом: коммерческий банк берет кредит у ЦБ под 10% годовых (для примера) на год. В течение этого периода он предоставляет займы своим клиентам под 18% годовых. Эта разница является прибылью коммерческого банка.

Банки и другие финансовые организации занимают средства у ЦБ, для того чтобы:

  • Погасить уже действующий кредит с более высокой ставкой.
  • Получить дополнительный капитал для продления общего срока кредитования

Именно к таким кредитам (на рефинансирование) и применяется такая ставка.

 

Ставка рефинансирования Центрального Банка Российской Федерации применяется для:

  • Определения ставок, применяемых для кредитования банков и прочих кредитных организаций. Следовательно, величина рефинансирования влияет на уровень кредитных ставок для клиентов банков и кредитных организаций.
  • Отражения эффективности экономических процессов. Ее значение характеризует общую ситуацию в стране.
  • Установления уровня процентов по депозитам. Коммерческие банки размещают денежные средства клиентов под проценты, которые немного ниже ставки рефинансирования, таким образом, они получают прибыль.
  • Определения размера НДФЛ по вкладам. Показатель рефинансирования участвует в расчете необлагаемого уровня доходности депозитов.
  • Определения размеров штрафов и пеней при нарушении оплаты налогов и сборов. Налоговый кодекс определяет, что пени начисляются из расчета 1/300 данной ставки.
  • Определения размера процентов за использование чужих средств, стоимости по договорам займа без указания процентов и пр. За пользование чужими средствами применяется процент равный 2/3 ставки рефинансирования, для договоров займа – 1/1.
  • Расчета размера материальной ответственности при задержке зарплаты и прочих выплат работникам – 1/300 ставки.
  • Ориентации при расчете различных компенсационных выплат, поддерживающих предпринимательство, предоставлении инвестиционных кредитов и пр.

Таким образом, снижение ставки рефинансирования приводит к стимулированию экономики. Например, наглядным в этом случае будет ситуация на ипотечном рынке. При снижении ставки рефинансирования, снижаются и проценты по ипотечным кредитам. То есть такие кредиты становятся доступнее, вследствие чего, происходит оживление рынка недвижимости. Отсюда увеличение объемов строительства, а, следовательно, рост рабочих мест и ряд других положительных моментов. Вместе с этим происходит повышение уровня инфляции, который, в умеренных объемах, может также свидетельствовать о росте экономики страны и о повышении благосостояния населения.

Повышение ставки, в свою очередь, будет тормозить развитие экономики.

Это классические варианты развития. На практике, в силу влияния различных негативных факторов (внутренняя, внешняя политика и прочие факторы) могут быть и другие варианты взаимосвязи уровня ставки и инфляции.

Что влияет на ставку рефинансирования и ее значение

 

Ставку рефинансирования определяет экономическая ситуация в стране и уровень инфляции. При повышении инфляции регулятор повышает значение, при снижении – понижает.

Низкий уровень ставки делает доступными кредиты для населения и бизнеса. Граждане могут позволить себе больше благ, а предприятия, организации и предприниматели могут развивать свой бизнес, модернизировать и расширять производство.

Люди могут позволить себе купить больше товаров, то есть растет предложение. Это приводит к увеличению цен и росту инфляции.

Слишком большой инфляционный скачек приводит к ухудшению благосостояния людей. В этой ситуации регулятор опять применяет ставку рефинансирования. Ее снижение теперь будет сдерживать кредитование, соответственно покупательскую способность и производство. Что будет тормозить рост инфляции.

Сегодня ставка рефинансирования носит справочный характер и не является прямым инструментом кредитно-денежной политики. Основным инструментом с 2013 года является ключевая ставка Центрального Банка России, при помощи которой и происходит прямое регулирование. Ставка рефинансирования на сегодняшний день составляет 8,25%. Она не изменялась с сентября 2012 года. За последние 15 лет среднее значение ставки составляет 7,75%.

В планах Центрального Банка России доведение уровня ключевой ставки, который в данный момент равен 11,5% до уровня ставки рефинансирования.

Статья прочитана раз(a).

finamer.ru

Ставка рефинансирования ЦБ РФ — что это такое? |

Знание экономических законов и влияния различных показателей на фактическую ситуацию в государстве нужно каждому сознательному гражданину. Ставка рефинансирования – определение, часто упоминаемое в новостях, экономических сводках, прогнозах о перспективах развития, однако ее динамика оказывает более непосредственное влияние на развитие рынка кредитования и всего банковского сектора в целом. Поэтому так важно разобраться, что значит ставка рефинансирования простыми словами.

Чтобы разобраться, что входит в понятие ставки рефинансирования, необходимо знать основы экономических взаимосвязей. Назначаемая ЦБ РФ ставка рефинансирования представляет собой параметр, по которому российские коммерческие финансовые структуры привлекают извне денежные займы. Средства выделяются Центральным банком в виде кредита под определенный процент, который и означает ставку рефинансирования.

Фактически данный термин представляет собой установленный Центробанком процент для оформления денежных кредитов в адрес коммерческого банка. Именно ЦБ формирует ставку, исходя из экономических соображений и общей ситуации по стране. Любое изменение данного показателя означает изменение условий кредитования для российских банков, нуждающихся в финансировании извне. Более высокое значение влечет за собой автоматическое удорожание кредитов, выдаваемых российским гражданам различными финансовыми организациями, т. к. коммерческая структура, кредитуя население страны, должна не только вернуть одолженные в ЦБ средства, но и получить при этом доход.

Наглядно показать, что такое ставка рефинансирования ЦБ РФ и каково ее влияние на жизнь обычного заемщика, позволит следующий пример: если банк привлекает заемные денежные средства под 10% годовых, в дальнейшем эти деньги будут использованы для выдачи займов гражданам Федерации со ставкой около 18% годовых. Возврату ЦБ России, если определить это простыми словами, подлежит основная сумма долга плюс 10-процентная переплата за год, а остальные 8%, полученные за использование заемщиком кредита, остаются у банка в виде коммерческой прибыли.

Величина данного показателя является прямым отражением экономического положения в стране, включая инфляцию. При активном росте инфляции ставка рефинансирования будет увеличиваться, о чем ЦБ предварительно оповещает всех. Таким образом, если появляется информация о том, что параметр повышается, следует быть готовым к росту инфляции. Последствием роста ставки рефинансирования ЦБ РФ становится повышение переплаты по банковским кредитам, которые становятся менее выгодны населению. В результате падает спрос на кредитные предложения банков, падает спрос на услуги и товары в стране, инвестиции сокращаются, производственные объемы становятся низкими.

Целенаправленное уменьшение процента по рефинансированию свидетельствует о росте экономики, активном развитии бизнеса, более охотном вкладывании инвестиций в производство с дальнейшим увеличением показателей экономического развития.

Всем желающим иметь точное представление о происходящих в государстве экономических процессах, о перспективах на будущее важно знать и отслеживать динамику показателя по рефинансированию, особенно, если планируется привлечение заемных средств в банке на оптимальных условиях. Владение информацией о текущей ставке позволит отказаться от предложения, которое значительно выше установленного ЦБ показателя, избежать неоправданно дорогих кредитов от некоторых финансовых структур, ведь чрезмерный разрыв в установленном показателе и текущей ставке банковского предложения означает попытку банка нажиться на заемщике.

Сведения о ставке можно встретить в ежедневных новостях, специализированных финансовых сайтах, газетах, телевидении, интернет-пространстве.

На основании сведений о ставке рефинансирования в других государствах можно судить о стабильности и перспективах развития России:

  1. Япония – 0,1%.
  2. Государства, входящие в Еврозону, и Соединенные Штаты Америки – 0,25%.
  3. Великобритания – 0,5%.
  4. Россия – 8,25%.

Значение процента рефинансирования в других странах аналогично – это стоимость привлечения денежной массы в адрес коммерческих банков, которая регулирует и обеспечивает ликвидность банковской системы в стране. Получение займов из центрального банка позволит контролировать ситуацию, исполняя функции кредитования обычных граждан и выполнения финансовых обязательств даже при отсутствии достаточных собственных ресурсов.

Ставка рефинансирования позволяет иметь представление о текущей стоимости денег, и о том, насколько доступны кредитные программы банков. Помимо размера ставки по кредитам, от уровня данного показателя также зависит процент по депозитным предложениям. Увеличение процента влечет рост инфляции и замедление темпов развития экономики. В ситуации, когда важно ускорить экономический рост, показатель устанавливают ниже предыдущего.

Помимо определения банковского процента по кредитам и депозитам населения, от параметра зависят и многие другие процессы в государстве:

  1. Определение доходности по депозитам, при которой допускается освобождение от налогообложения.
  2. Расчет пени, штрафов при нарушении сроков уплаты налоговых обязательств.
  3. Регулирование отношений между кредитором и должником, когда величина процента за оказанную финансовую услугу изначально не была оговорена.
  4. Финансовые последствия для работодателя, задержавшего выплату заработка своим наемным сотрудникам.
  5. Определение размера различных выплат со стороны государства с целью поддержки малого бизнеса, предпринимателей и т. д.

Сложно переоценить влияние ставки рефинансирования на большинство значимых сфер в экономике, затрагивая вопросы налогообложения, кредитования, инвестирования, регулирования деятельности предприятий и предпринимателей. Если наблюдается динамика понижения рассматриваемого показателя, можно сделать вывод, зачем предпринимается данная мера, так как данный шаг говорит об усилиях государства по стимулированию развития экономики.

Если сравнивать положение РФ с другими экономически развитыми государствами, наблюдается сильное расхождение в значении показателя. Однако оценить действительное положение и динамику изменений за прошедший после ввода ставки рефинансирования с 1992 года период позволит изучение полной статистической информации. После ввода учетной ставки по ключевым кредитным ресурсам установленный показатель претерпел кардинальные изменения. В период с 1992-98 гг. показатель был приравнен к проценту по ломбардному займу с серьезными ежегодными колебаниями в размере 100-210 процентов. В последнее время наблюдается общая динамика постепенного снижения ставки, и на конец 2017 года ставка составила 8,25% годовых.

Знание ставки рефинансирования, что это такое простыми словами для обычных граждан и как параметр повлияет на экономическую ситуацию в самое ближайшее будущее, позволит принять верное решение, касающееся того, насколько оправданно на текущий момент оформление в банке займа. Тем, кто уже воспользовался кредитным предложением и намерен обратиться за перекредитованием, информация о размере данного параметра позволит определить лучший вариант рефинансирования имеющихся финансовых обязательств.

wallps.ru

определение, на что влияет, кем назначается


1


Ставка рефинансирования является основным регулятором ЦБ РФ, который позволяет изменить тенденция развития национальной экономики. Благодаря ей можно узнать об экономической ситуации в стране, не слушая мнения экспертов и заявления политиков.


Простым языком – это ставка, под которую ЦБ выдает деньги коммерческим банкам для ведения их деятельности. Банки, получая деньги в долг, выдают кредиты физическим и юридическим лицам под более высокий процент.


2


Информация о ней находится в открытом доступе на сайте Центробанка cbr.ru/press/keypr/ поэтому любой может ознакомиться с тенденцией на финансовом рынке и получить ряд более важных сведений.


С 2016 года ключевая ставка стала эквивалентна ставке рефинансирования, но сам термин остался, так как по нему ведется расчет процентов по кредитам, максимально возможная сумма штрафных санкций, база для налогообложения депозитов и так далее.


1


Впервые она была использована в 1992 году. С тех пор ее величина достигала 200% годовых. В период 2016-2018 г. она постепенно снижалась. Несмотря на тяжелую экономическую ситуацию, ЦБ РФ снизил ставку с 11% до 7,5%.


Это означает, что у государства получается справляться с внешним давлением других держав на национальную экономику.


Параллельно со снижением были приняты меры по девальвации валюты. Это повысило интерес к отечественной продукции на мировой арене, что увеличило приток иностранной валюты в национальную экономику.


2


Такие меры позволили получить следующее:

  • снижение уровня инфляции;
  • стимулирование внутреннего производства;
  • стимулирование экспорта;
  • снижение стоимости кредитов для физических и юридических лиц.


То есть, изменение ключевого параметра может оказать большое влияние на жизнь простых граждан, поэтому ведущие мировые эксперты уделяют большое внимание этому показателю при изучении экономической ситуации в государстве.


Согласно этому значению, возможно оценить перспективы инвестирования в государства и изучить потенциальные риски невозврата. При высоком уровне инфляции и тенденции к ее повышению вкладывать деньги в страну нерационально.


Регулятор устанавливается один раз на несколько месяцев и зависит от тенденций на финансовом рынке.


На показатель всегда ориентируются банки и другие финансово-кредитные организации в вопросах налогообложения и в расчетах доходности финансовых продуктов:

  • если доходы по депозитам в национальной валюте будут выше на 5% по сравнению со ставкой рефинансирования, то необходимо оплачивать подоходный налог, который составляет 35%. Но облагается налогом не вся сумма, а только полученные дивиденды, которые превышают ставку на указанную величину;
  • ФНС взимает штрафы и пени за несоблюдение сроков оплаты, согласно данному значению;
  • ставка учитывается при расчете пени за несвоевременную выплату зарплаты работодателем. Чтобы сотрудник смог получить неустойку, необходимо обратиться в ГИТ.


То есть, показатель влияет не только на финансовый рынок, но и используется коммерческими и бюджетными организациями в своей работе.


Оптимальное значение обсуждается специалистами в Центробанке. Исходя из положения экономики и уровня инфляции, принимается решение о повышении или понижении этого значения. При снижении инфляции ставка тоже понижается.


На практике это выглядит следующим образом:

  • предприятия, когда ставка снижается, могут произвести больше товаров за те же деньги, так как их реальная ценность будет выше. То есть, стимулируется уровень производства в стране. Физические лица получают тоже больший реальный доход, поэтому их покупательская способность повышается;
  • когда потребители начинают покупать товары в большом количестве, на рынке появляется дефицит. Из-за этого продавцы вынуждены повышать стоимость продукции, что приводит к росту инфляции.


Изменение ставки может привести к различным процессам в экономике страны. Для получения максимального желаемого эффекта используют комплекс мер.


Например, для снижения уровня инфляции дополнительно сокращают государственные расходы и снижают количество денежной массы, которая находится в обращении у населения.

semiro.ru

Ставка рефинансирования центрального банка, ее роль в экономике

Ставка рефинансирования – это один из основных показателей финансового состояния страны. Проще говоря, это процент Центрального Банка страны (ЦБ), под который он выдает средства коммерческим банкам. Именно от ее величины зависит то, под какой процент банки будут выдавать кредиты юридическим и физическим лицам, а также под какой процент будут принимать вклады и депозиты от населения и организаций.

Таким образом, эта величина в денежном выражении – доход Центробанка и затраты коммерческих кредитных учреждений за полученные ресурсы.

Роль ставки рефинансирования в экономике страны

Ставка рефинансирования – регулирующая величина. Она утверждается Постановлениями Центрального банка, но и на нее влияют некоторые факторы. Самой основной определяющей величиной является темп инфляции. Ставка рефинансирования всегда несколько больше процента годовой инфляции. Несколько меньше влияет уровень спроса на кредитные ресурсы в стране. Если спрос на ссуды и займы невелик, то и процент постепенно снижается, чтобы привлечь заемщиков к этим ресурсам.

Для поддержки коммерческих банков Центральный банк может снижать ставку. Таким образом, банки, снизив издержки по процентам, получают дополнительные прибыли, дополнительные ресурсы. Но также могут в свою очередь предоставлять льготные условия кредитования своим заемщикам, осуществлять целевые программы, например, под кредитование предприятий агропромышленного комплекса или предприятий другой отрасли.

Увеличивая или уменьшая ставку рефинансирования, центральный банк влияет в целом на состояние банковской системы в стране. Увеличивая эту величину, Центробанк вынуждает коммерческие структуры повышать в свою очередь стоимость кредитных ресурсов. Соответственно, количество выданных кредитов уменьшается, происходит отток денег из реальной экономики, поскольку все ведущие предприятия активно кредитуются в банковских учреждениях.

Кроме того, ставка рефинансирования влияет на величину процента, под который банки принимают депозиты и вклады от населения. Чем выше ставка рефинансирования, тем выше ставка по вкладам. И, соответственно, чем более снижается процент рефинансирования, тем менее выгодными будут вложения в депозиты.

В зависимости от ситуации в экономике страны, от необходимости вливания денежных средств, банк страны, регулируя величину ставки рефинансирования, влияет на денежные потоки внутри страны, на ситуацию в банковской сфере.

Ставка рефинансирования в некоторых случаях регулирует налогообложение, а также финансовые санкции. Банки обязаны удерживать с доходов от вкладов физических лиц НДФЛ с процентов, превышающих ставку рефинансирования.

Пени за нарушение договорных и других обязательств начисляются в основном в размере одной трехсотой ставки рефинансирования за каждый день.

Если расчеты между юридическими или физическими лицами по переданным ссудам и займам оформлены договором, в котором не предусмотрена процентная ставка, то она равняется в этом случае ставке рефинансирования.

my-koshel.ru

Что такое ставка рефинансирования ЦБ и для чего она нужна?

Ставка рефинансирования – это образно говоря, денежное снабжение Центральным Банком России других банков. ЦБ России дает деньги в кредит коммерческим банкам и прочим финансовым организациям, а те в свою очередь дают кредиты как обычным гражданам (физическим лицам), так и различным компаниям и организациям (юридическим лицам).

На практике это выглядит следующим образом: коммерческий банк может взять у ЦБ – предположим, один миллион долларов. Через год он обязан вернуть центральному банку общую сумму в миллион американских денег + проценты, которые набежали за это время по той самой ставке рефинансирования.

За этот год коммерческий банк дает деньги в долг населению и организациям, естественно под бо́льший процент, чем ставка рефинансирования – и получает прибыль. Население получает кредиты, Центральный банк тоже в убытке не остается – вроде все довольны.

В цифрах это может выглядеть следующим образом: допустим, ставка рефинансирования составляет 10%. Коммерческий банк берет в долг энную сумму денег у Центрального банка России под 10% годовых, а потом выдает эти деньги обычным гражданам, например, под 18% годовых. Полученную разницу банкиры кладут себе карман.

Не секрет, что Центральный Банк РФ является «начальником» всех банков страны. Законодательство страны наделило ЦБ РФ полномочиями, связанными с выдачей и отзывом лицензий на банковскую деятельность. Он осуществляет контроль за работой и законностью действий других банков страны. Кроме этого одной из его обязанностей является «забота» о национальной валюте — именно ЦБ принадлежит право на выпуск денежных знаков. Посмотрите на любую российскую купюру — там будет написано «билет банка России» — вот это он и есть. В его же полномочиях и определение ставки рефинансирования.

Ставка рефинансирования Центрального Банка Российской Федерации- это процентная ставка, которую Центральный банк РФ использует при предоставлении кредитов коммерческим банкам в порядке рефинансирования.

Где применяется ставка рефинансирования? Ставка ЦБ применяется:

  • При налогообложении доходов по депозитам.
  • При расчете материальной ответственности работодателя за задержку выплаты заработной платы. В соответствии со статьей 236 ТК РФ при нарушении работодателем установленного срока выплаты заработной платы, оплаты отпуска, выплат при увольнении и других выплат, причитающихся работнику, работодатель обязан выплатить их с уплатой процентов (денежной компенсации) в размере не ниже одной трехсотой действующей в это время ставки рефинансирования Центробанка РФ от невыплаченных в срок сумм за каждый день задержки начиная со следующего дня после установленного срока выплаты по день фактического расчета включительно. Конкретный размер выплачиваемой работнику денежной компенсации определяется коллективным договором или трудовым договором.
  • При расчете пени за просрочку исполнения обязанности по уплате налога или сбора. В соответствии с пунктом 4 статьи 75 НК РФ пеня за каждый день просрочки определяется в процентах от неуплаченной суммы налога или сбора. Процентная ставка пени принимается равной одной трехсотой действующей в это время ставки рефинансирования Центробанка РФ.

Следует отметить, что коммерческими банками активно используются кредиты, предоставляемые ЦБ. За счет этих денежных средств они осуществляют кредитование физических лиц и предприятий. Также банки «занимают» финансовые средства у граждан, для этого ими используются банковские вклады. Кроме этого банки довольно часто занимают деньги друг у друга на рынке межбанковского кредитования, проценты по кредитам также напрямую зависят от ставки рефинансирования ЦБ.

Ставка рефинансирования ЦБ является и «неким” сопутствующим механизмом по сдерживанию инфляционных процессов в России. При снижении темпов инфляции, снижается и ставка рефинансирования.

На что влияет ставка рефинансирования ЦБ?

Из вышесказанного можно сделать вывод о важности ставки рефинансирования центрального банка, поскольку она оказывает существенное влияние как на проценты по кредитам, выдаваемым банками, так и на процент по банковским депозитам.

  • Во-первых, ставка рефинансирования ЦБ тесно связана с уровнем инфляции в стране. В зависимости от темпов инфляции Центробанк корректирует величину процентной ставки и тем самым пытается оказать влияние. Задача Центробанка — поддерживать курс национальной валюты на таком уровне, чтобы был разумный компромисс между сторонами, для которых выгоден «дешёвый» рубль и стороной, для которой выгоден «дорогой» рубль. Центробанк держит под контролем курс рубля, не допуская сильной девальвации (то есть обесценивания) и в то же время не давая сильно укрепляться. Например, слишком сильный рубль вредит российской экономике, потому что тогда доллар дешевеет, а значит, цены на импортные товары становятся ниже, обостряется конкуренция между российскими производителями и импортными, что негативно сказывается на нашей экономике.
  • Во-вторых, к ставке рефинансирования привязаны проценты по вкладам во всех банках.

Доходность по депозиту, которая превышает ставку рефинансирования на 5%, облагается подоходным налогом – это значит, что банк обязан удержать налог с депозита, у которого процент выше текущей ставки рефинансирования на 5%.

Но, если вы открыли депозит под 15 процентов годовых, при этом ставка рефинансирования составила 10%. Тогда для расчета мы к 10 прибавляем 5 и получаем те же 15%. То есть налог с дохода по депозиту взиматься не будет.

  • В-третьих, кредиты, выдаваемые банками, а точнее процент, под который заёмщики занимают деньги у банков, также косвенно связан со ставкой рефинансирования. Чем она ниже, тем дешевле обходится кредит и тем выгоднее заёмщику.

Влияют ли изменения ставки рефинансирования ЦБ России на финансовое положение населения? Да, влияют! В ситуации, когда понижается ставка ЦБ, с одной стороны выиграют заемщики, а с другой стороны проигрывают вкладчики российских банков, лишаясь части прибыли от своих вложений. Каждое изменение ставки рефинансирования, это вестник того, что в ближайшем будущем возможны изменения (пересмотры) коммерческими банками процентных ставок по депозитам и кредитам.

Исходя из вышесказанного, можно констатировать, что ставка ЦБ России является инструментом, с помощью которого Банк России воздействует на процентные ставки по депозитам и кредитам, предоставляемые кредитными организациями юридическим и физическим лицам. Поэтому, в своей процентной политике, коммерческие банки в значительной степени ориентируются на ставку рефинансирования ЦБ России. Чем она меньше, тем дешевле кредит и тем больше выгод получает заёмщик.

www.kredituemall.ru

Отправить ответ

avatar
  Подписаться  
Уведомление о